Informe Sobre Bancos

Este informe analiza mensualmente la coyuntura del sistema financiero argentino.   

Síntesis

• El sistema financiero a nivel agregado mantuvo sus atributos de liquidez y solvencia en noviembre
  de 2016, configurando un escenario con un importante margen potencial de crecimiento de la actividad de intermediación en los próximos meses. En este marco, el BCRA continúa implementando un
  conjunto de medidas tendientes a generar un mayor y mejor acceso a los servicios financieros y un
  mayor grado de competencia entre las entidades, con el consiguiente beneficio para los tomadores
  de crédito y los depositantes. En particular, en los últimos meses el BCRA amplió los destinos de la
  capacidad de préstamo en moneda extranjera (en un marco de adecuado manejo del riesgo de descalce),
  autorizó la creación de las cajas de ahorro para menores de edad, habilitó a los bancos a pagar intereses
  por los montos depositados en las cuentas corrientes, amplió el acceso a información crediticia, avanzó en
  la digitalización de las transacciones de los usuarios financieros, impulsó el fondeo de más largo plazo
  (como el ajustable por Unidades de Valor Adquisitivo –UVA-) y siguió ajustando la normativa local a las
  recomendaciones internacionales que propician un marco de estabilidad financiera.
• A fines de diciembre de 2016, esta Institución dio a conocer los lineamientos de política financiera
  para 20171
  , destacándose que se propiciará la profundización de las herramientas de ahorro y crédito de
  largo plazo (UVA), una mayor competencia y eficiencia en la actividad bancaria, continuar con la convergencia hacia los estándares de regulación de Basilea III y la modernización del sistema de pagos.
• Ante el escenario de menores niveles de inflación, disminución de tasas nominales de interés y
  rendimientos reales positivos para algunos instrumentos de ahorro, en noviembre continuó la tendencia a la baja de la rentabilidad del sistema financiero, tal como se observa desde mediados de
  año. Las ganancias mensuales del sistema se ubicaron en 2,4% anualizado —a.— en términos del activo
  (ROA), 0,4 p.p. menos que en octubre y 2,1 p.p. por debajo de igual mes de 2015. En el acumulado
  enero a noviembre de 2016, las ganancias nominales agregadas de las entidades alcanzaron casi $67.800
  millones (crecimiento de 29% respecto del monto de igual período de 2015), mientras que la rentabilidad en términos del activo fue de 3,7%a., con una caída de 0,3 p.p. en una comparación interanual.
• En el mes el saldo de financiamiento total (en moneda nacional y extranjera) al sector privado se
  incrementó 4% en términos nominales o 2,4% al ajustar por inflación2
  , verificando así un crecimiento real positivo por cuarto mes consecutivo. Las líneas en moneda extranjera mostraron un aumento de 4,8%3
  en el período (triplicándose en términos interanuales), mientras que el segmento en pesos
  creció nominalmente 3,1% (1,5% al ajustar por inflación). Por destinatario, el agregado de préstamos a las
  familias mostró el mayor crecimiento relativo mensual.
• El ratio de irregularidad del crédito al sector privado se redujo levemente en noviembre hasta
  1,8%, desempeño que se registró en casi todos los grupos de entidades. Los coeficientes de morosidad de
  las financiaciones a las familias y a las empresas se ubicaron en 2,7% y 1,2% respectivamente en el período. Las previsiones contables representaron 139% de los créditos irregulares al sector privado.
• Los depósitos totales del sector privado crecieron 7,7% en el mes (6% ajustado por inflación),evolución que fue principalmente explicada por el incremento de 25% en los depósitos en moneda
  extranjera ante los efectos del Régimen de Sinceramiento Fiscal. Por su parte, el saldo de depósitos en
  pesos del sector privado creció 2,2% en el mes.
• En noviembre los activos líquidos (en pesos y dólares, excluyendo LEBAC) se situaron en 33,5%, 1,2
  p.p. menos que en el mes anterior y 8,8 más que el registro del mismo mes del año anterior. Contemplando la tenencia de LEBAC no vinculada a operaciones de pases, el ratio amplio de liquidez se
  situó en 50,2% de los depósitos totales, 2 p.p. por debajo del registro del mes pasado, si bien se
  mantiene 7,4 p.p. por arriba del valor de noviembre de 2015.
• La integración de capital del sistema financiero se ubicó en 17% de los activos ponderados por
  riesgo (APR) en noviembre, 0,3 p.p. por encima del nivel de octubre. El capital de Nivel 1 sigue representando más del 90% del capital total