Informe Sobre Bancos

Este informe analiza mensualmente la coyuntura del sistema financiero argentino.   

Síntesis

• En noviembre el saldo de crédito al sector privado (moneda nacional y extranjera) creció 4,4% —
  2,4% en términos reales utilizando el IPCBA1
  —, conducido por líneas principalmente de corto plazo: adelantos, tarjetas y documentos. El comportamiento mensual de los préstamos recogió fundamentalmente el accionar de los bancos privados. En una comparación interanual (i.a.) el financiamiento bancario
  a las empresas y familias acumuló un incremento nominal de 36,2% —9,9% i.a. ajustado por inflación—.
  En los últimos meses el financiamiento al sector privado presentó una aceleración en su ritmo de aumento
  interanual.
• Con el objetivo de promover el crédito hacia sectores productivos y sociales más vulnerables,
  buscando impulsar un mayor grado de inclusión financiera, el BCRA renovó la Línea de Créditos
  para la Inversión Productiva para el primer semestre de 2016. Las entidades financieras alcanzadas
  deberán mantener un saldo de financiaciones comprendidas que sea al menos equivalente al 14% de sus
  depósitos del sector privado en pesos. La tasa de interés será fija de hasta 22% nominal anual para todos
  aquellos clientes que reúnan la condición de MiPyMEs y el plazo total no podrá ser inferior a tres años.
• El ratio de irregularidad de las financiaciones al sector privado permaneció sin cambios de magnitud en noviembre, en torno a 1,7% de la cartera total, 0,3 p.p. por debajo del valor registrado en el
  cierre de 2014. La morosidad de las financiaciones a las familias y a las empresas se mantuvo en niveles
  similares a los observados en octubre (2,4% y 1,3% del total de cada cartera respectivamente). El saldo de
  previsiones contables del conjunto de entidades financieras representó 146% de los créditos al sector privado en situación irregular.
• En noviembre el saldo de los depósitos en pesos del sector privado creció 3,2% (1,2% en términos
  reales), acumulando una variación de 42,2% i.a. (14,8% i.a. ajustado por inflación). Dentro de este
  segmento, con respecto a octubre pasado se destacó el aumento de las cuentas a la vista por sobre el
  desempeño de los depósitos a plazo. Considerando la comparación interanual, el saldo de las colocaciones
  a plazo en pesos del sector privado se incrementó 46,9% (18,5% i.a. real), en tanto que las cuentas a la
  vista lo hicieron en 37,2% (10,7% i.a. ajustado por inflación). Los depósitos totales en el sistema financiero crecieron 5,3% en noviembre y 35,3% i.a. (3,3% y 9,2% i.a. real respectivamente).
• Los activos líquidos —incluyendo en moneda nacional y extranjera, sin tenencias de LEBAC— aumentaron 1,6 p.p. de los depósitos totales en el mes, hasta 24,6%. Este incremento estuvo explicado principalmente por pases de los bancos con el BCRA. En noviembre las tenencias de instrumentos de regulación monetaria se redujeron, efecto que moderó la suba del ratio amplio de liquidez —que incluye tenencias de LEBAC— a sólo 0,3 p.p. de los depósitos, hasta un nivel de 42,7%. Este indicador resultó 3,2 p.p.
  de los depósitos menor que el registro de un año atrás, si bien superó al promedio de los últimos años.
• En noviembre el resultado contable del sistema financiero en términos de sus activos (ROA) se ubicó en 4,5%a., reduciéndose levemente respecto al mes pasado principalmente por menores ganancias
  por títulos valores. Los beneficios acumulados en los últimos doce meses representaron 3,9% del activo.
• Recogiendo el efecto de las ganancias contables del período, el saldo del patrimonio neto del sistema
  financiero consolidado se incrementó 3,1% en el mes (1,1% en términos reales), y acumuló un aumento
  de 33,7% i.a. (7,9% i.a. ajustado). El exceso de integración de capital se ubicó en 89% de la exigencia
  regulatoria en noviembre, mientras que el ratio de integración de capital representó 14,1% de los APR
  totales en el período (13,3% en el caso del capital Nivel 1). Por su parte, el nivel de apalancamiento medido en función del denominado “Coeficiente de Apalancamiento” (siguiendo el estándar definido por el
  Comité de Supervisión Bancaria de Basilea -BCBS) se ubicó en 11,1% para el promedio del agregado del
  sistema financiero (con un mínimo valor observado de 4,7%), nivel significativamente superior al valor
  mínimo inicial recomendado internacionalmente. Cabe considerar que recientemente el BCRA modificó
  la norma del requisito de capital mínimo p